Die Campari-Gruppe, ein führender Akteur der globalen Spirituosenindustrie, gab den erfolgreichen Abschluss der Übernahme von 100 % der Beam Holdings France SAS bekannt.
Das Unternehmen firmiert nun unter dem Namen Courvoisier Holding France SAS, die wiederum 100 % der Courvoisier SAS, dem renommierten Inhaber der Marke Courvoisier, besitzt. Dieser Meilenstein markiert die Umsetzung einer Vereinbarung, die ursprünglich am 14. Dezember 2023 bekanntgegeben wurde.
Der Übernahmeprozess begann mit exklusiven Verhandlungen der Campari-Gruppe mit Beam Suntory Inc., dem Verkäufer, der eine Verkaufsoption hielt. Nach monatelangen sorgfältigen Beratungen wurde die Vereinbarung am 26. Februar 2024 offiziell unterzeichnet. Anschließend erfüllte die Campari-Gruppe gewissenhaft verschiedene aufschiebende Bedingungen, darunter Konsultationen mit französischen Arbeitnehmervertretern und die Einhaltung regulatorischer Vorgaben, beispielsweise im Bereich des Kartellrechts.
Die Akquisition, deren Wert auf 1,17 Milliarden US-Dollar (1,08 Milliarden Euro zum währungsgesicherten Kurs) geschätzt wurde, umfasste auch den Buchwert des fällig werdenden Lagerbestands zum 30. April 2024 in Höhe von insgesamt 410 Millionen US-Dollar. Darüber hinaus verpflichtete sich die Campari-Gruppe gemäß einer Aktienübertragungsvereinbarung zur Zahlung von rund 30 Millionen US-Dollar (28 Millionen Euro) für Fertigwaren der im Markt befindlichen Unternehmen des Verkäufers.
Folglich belief sich der anfängliche Unternehmenswert auf 1,20 Milliarden USD (1,11 Milliarden EUR) und umfasste den Kaufpreis sowie den Wert des übernommenen Fertigwarenbestands. Darüber hinaus wird im Jahr 2029 eine erfolgsabhängige Zahlung von bis zu 120 Millionen USD (112 Millionen EUR) fällig, sofern die im Gesamtjahr 2028 erzielten Nettoumsatzziele erreicht werden. Diese Zahlung würde den Gesamtunternehmenswert bei Erfüllung der Bedingungen für die erfolgsabhängige Zahlung auf 1,32 Milliarden USD (1,22 Milliarden EUR) weiter festigen.
Es ist zu beachten, dass der Einkaufspreis und der Bestand an Fertigwaren weiterhin den üblichen Preisanpassungsmechanismen unterliegen, die in den nächsten 90 Tagen berechnet werden.
Die Transaktion wurde in erster Linie in bar finanziert, wobei die verfügbaren Ressourcen der Campari-Gruppe genutzt wurden. Diese wurden durch ein kombiniertes Angebot neu ausgegebener Aktien (650 Millionen Euro) und Wandelanleihen (550 Millionen Euro) verstärkt, die sich am 10. Januar 2024 an qualifizierte Investoren richteten.
Die Konsolidierungswirkung dieser strategischen Akquisition wird sich ab dem Abschlussdatum in den Finanzkennzahlen der Campari Group widerspiegeln. Dieser Schritt stärkt nicht nur die Position der Campari Group im Spirituosenmarkt, sondern unterstreicht auch ihr Engagement für Wachstum und Innovation in der Branche. Mit der Aufnahme der traditionsreichen Marke Courvoisier in ihr Portfolio ist die Campari Group bestens gerüstet, neue Chancen zu nutzen und ihren Stakeholdern einen Mehrwert zu bieten.
Quelle: Campari-Gruppe